Meridian es un sistema de trading sistemático, long-only, sobre acciones y ETFs de Estados Unidos. Opera bajo reglas definidas de antemano —reversión a la media de corto plazo y seguimiento de tendencia— sin intervención discrecional.
Meridian is a systematic, long-only trading system on US stocks and ETFs. It runs on rules defined in advance —short-term mean reversion and trend following— with no discretionary decisions.
Seis estrategias sobre acciones y ETFs, en partes iguales. Es el bloque con historia larga y el que define el perfil de riesgo del conjunto.
| Año | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Núcleo | +14 | +14 | 0 | +19 | +20 | +31 | +2 | +24 | +32 | +26 |
Retornos anuales 2016–2025, netos de comisiones y slippage. Incluye 2018 y 2022, los dos peores años recientes del mercado: cerró plano en ambos.
| Año | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|
| Cartera | −5% | +58% | +34% | +36% |
Por qué la ventana es más corta. El satélite de mineras de bitcoin solo tiene historia desde 2021, así que la cartera completa se mide desde 2022, un período muy favorable para el cripto que se nota en 2023 y 2025. Su peso es el 15%: el 70% es el núcleo, con diez años propios, y el 15% restante es el acelerador sobre el Nasdaq, validado desde 2010.
| Mes | Ene | Feb | Mar | Abr | May |
|---|---|---|---|---|---|
| Cartera | +4,0 | +3,5 | −4,9 | +8,0 | +8,3 |
Hasta el 29 de mayo, última fecha de la base de datos auditada del backtest (102 ruedas).
Tres bloques con motores distintos, diseñados para rendir en regímenes de mercado diferentes.
| Núcleo70% · seis estrategias | Acciones y ETFs. Cuatro estrategias de reversión a la media de corto plazo y dos de seguimiento de tendencia de largo plazo: perfiles complementarios que se sostienen entre sí. |
| Satélite15% · mineras de bitcoin | Canasta en partes iguales con control de volatilidad. Correlación 0,27 con el núcleo. Opera solo con el régimen cripto alcista; en régimen bajista pasa a efectivo por regla. |
| Acelerador15% · Nasdaq apalancado | ETF apalancado sobre el Nasdaq, únicamente mientras el índice está por encima de su media de largo plazo. El apalancamiento es del instrumento: no se opera con margen ni en corto. |
| Reservasin peso fijo | Toma el efectivo que los demás bloques dejan libre, solo en mercados bajistas. Dos o tres operaciones por año. |
Rebalanceo semanal entre bloques. No requiere ninguna acción de tu parte: se refleja en el tamaño de las órdenes nuevas.
Tiempo en posición y frecuencia definen la carga operativa: es lo que conviene mirar.
| Estrategia | Lógica | En posición | Op./año |
|---|---|---|---|
| UndertowNúcleo · S&P 500 | Reversión a la media: entra en sobreventa de corto plazo y sale en el rebote. | ≈ 1 semana | ~150 |
| TailwindNúcleo · Nasdaq 100 | Pullback en acciones con momentum: la misma lógica, restringida a los papeles más fuertes. | ≈ 1 semana | ~80 |
| CompassNúcleo · S&P 500 | Seguimiento de tendencia: entra en la confirmación de un giro alcista y acompaña. | ≈ 5 meses | ~10 |
| SummitNúcleo · Russell 3000 | Ruptura de máximos de 52 semanas; sale cuando la acción pierde momentum. | ≈ 5 meses | ~10 |
| HarborNúcleo · ETFs defensivos | Reversión a la media sobre ETFs defensivos. | ≈ 1 semana | ~35 |
| TideNúcleo · ETFs sectoriales | Reversión a la media sobre ETFs sectoriales. Es la de mayor rotación. | ≈ 1 semana | ~110 |
| CometSatélite · mineras | Canasta de mineras de bitcoin con control de volatilidad, bajo filtro de régimen. | según régimen | pocas |
| ThrustAcelerador · Nasdaq | Nasdaq apalancado mientras el índice está en tendencia alcista. | según tendencia | pocas |
| BallastReserva · Nasdaq | Rebotes de corto plazo del Nasdaq, solo en mercados bajistas. | días | 2–3 |
Núcleo 2016–2025; satélites desde su primer año con historia. La cartera combinada tiene mejor ratio MAR (1,11) que cualquier estrategia individual: la diversificación entre lógicas distintas es la fuente del perfil de riesgo.
| Estrategia | CAGR | Drawdown máx. | MAR |
|---|---|---|---|
| Undertow | 17,8% | −26,3% | 0,68 |
| Tailwind | 17,5% | −17,0% | 1,03 |
| Compass | 23,0% | −34,3% | 0,67 |
| Summit | 25,1% | −33,7% | 0,74 |
| Harbor | 5,7% | −12,1% | 0,47 |
| Tide | 9,2% | −14,2% | 0,65 |
| Núcleo combinado | 17,8% | −16,1% | 1,11 |
| Comet 4 años | 56% | −52% | 1,08 |
| Thrust | 28% | −44% | 0,64 |
El drawdown del 20% es parte del sistema, no una anomalía. El peor mes del backtest fue −8,7%. Un sistema se abandona en el peor momento: si una caída de ese orden te haría salir, el resultado esperado es negativo.
El satélite cripto tiene un solo ciclo de mercado de historia. Por eso su peso está limitado al 15% y por regla pasa a efectivo en régimen bajista.
Un backtest no es una promesa de rendimiento. Es la medición de cómo habrían operado estas reglas en el pasado, con costos reales. Lo verificable es el método: reglas fijas, definidas de antemano, sin discrecionalidad. Los resultados pasados no garantizan resultados futuros.
| Una cuentaen tu broker | Cualquiera que opere acciones y ETFs de Estados Unidos. Ejecutás vos; no tenemos acceso a tu cuenta. |
| Diez minutosalgunos días | Las órdenes llegan después del cierre y se cargan antes de la apertura siguiente, a mercado. La mayoría de las ruedas no hay operaciones. |
| Desde 30.000 dólaresrecomendado | La cartera se reparte en unas treinta posiciones. Con menos capital, muchas compras no alcanzan una acción entera y tu resultado se separa del sistema. |
Six equal-weighted strategies on stocks and ETFs. It is the block with the long track record and the one that defines the risk profile of the whole.
| Year | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Core | +14 | +14 | 0 | +19 | +20 | +31 | +2 | +24 | +32 | +26 |
Annual returns 2016–2025, net of commissions and slippage. Includes 2018 and 2022, the two worst recent years for the market: flat in both.
| Year | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|
| Portfolio | −5% | +58% | +34% | +36% |
Why the window is shorter. The bitcoin-miner satellite only has history since 2021, so the full portfolio can be measured from 2022 — a very favorable period for crypto, visible in 2023 and 2025. Its weight is 15%: 70% is the core, with ten years of its own, and the remaining 15% is the Nasdaq accelerator, validated since 2010.
| Month | Jan | Feb | Mar | Apr | May |
|---|---|---|---|---|---|
| Portfolio | +4.0 | +3.5 | −4.9 | +8.0 | +8.3 |
Through May 29, the last date in the audited database used by the backtest (102 sessions).
Three blocks with different engines, designed to perform in different market regimes.
| Core70% · six strategies | Stocks and ETFs. Four short-term mean-reversion strategies and two long-term trend-following strategies: complementary profiles that support each other. |
| Satellite15% · bitcoin miners | Equal-weighted basket with volatility control. Correlation of 0.27 with the core. Trades only in a bullish crypto regime; in a bearish regime it goes to cash by rule. |
| Accelerator15% · leveraged Nasdaq | A leveraged Nasdaq ETF, only while the index is above its long-term moving average. The leverage is inside the instrument: no margin and no short positions. |
| Reserveno fixed weight | Uses the cash the other blocks leave idle, only in bear markets. Two or three trades a year. |
Weekly rebalancing between blocks. Nothing for you to do: it shows up in the size of new orders.
Holding period and frequency define the workload: that is what to look at.
| Strategy | Logic | Holding | Trades/yr |
|---|---|---|---|
| UndertowCore · S&P 500 | Mean reversion: enters on short-term oversold conditions and exits on the bounce. | ≈ 1 week | ~150 |
| TailwindCore · Nasdaq 100 | Momentum pullback: the same logic, restricted to the strongest stocks. | ≈ 1 week | ~80 |
| CompassCore · S&P 500 | Trend following: enters on a confirmed bullish reversal and rides the trend. | ≈ 5 months | ~10 |
| SummitCore · Russell 3000 | 52-week-high breakout; exits when the stock loses momentum. | ≈ 5 months | ~10 |
| HarborCore · defensive ETFs | Mean reversion on defensive ETFs. | ≈ 1 week | ~35 |
| TideCore · sector ETFs | Mean reversion on sector ETFs. The highest-turnover strategy. | ≈ 1 week | ~110 |
| CometSatellite · miners | Bitcoin-miner basket with volatility control, under a regime filter. | by regime | few |
| ThrustAccelerator · Nasdaq | Leveraged Nasdaq while the index is in an uptrend. | by trend | few |
| BallastReserve · Nasdaq | Short-term Nasdaq bounces, only in bear markets. | days | 2–3 |
Core 2016–2025; satellites from their first year with history. The combined portfolio has a better MAR ratio (1.11) than any single strategy: diversification across different logics is the source of the risk profile.
| Strategy | CAGR | Max DD | MAR |
|---|---|---|---|
| Undertow | 17.8% | −26.3% | 0.68 |
| Tailwind | 17.5% | −17.0% | 1.03 |
| Compass | 23.0% | −34.3% | 0.67 |
| Summit | 25.1% | −33.7% | 0.74 |
| Harbor | 5.7% | −12.1% | 0.47 |
| Tide | 9.2% | −14.2% | 0.65 |
| Core combined | 17.8% | −16.1% | 1.11 |
| Comet 4 years | 56% | −52% | 1.08 |
| Thrust | 28% | −44% | 0.64 |
A 20% drawdown is part of the system, not an anomaly. The worst month in the backtest was −8.7%. Systems get abandoned at the worst moment: if a decline of that size would make you quit, the expected outcome is negative.
The crypto satellite has a single market cycle of history. That is why its weight is capped at 15% and, by rule, it goes to cash in a bearish regime.
A backtest is not a promise of returns. It measures how these rules would have traded in the past, with real costs. What can be verified is the method: fixed rules, defined in advance, with no discretion. Past results do not guarantee future results.
| A brokerage accountyour own | Any broker that trades US stocks and ETFs. You execute; we have no access to your account. |
| Ten minutessome days | Orders arrive after the close and are entered before the next open, as market orders. Most sessions there is nothing to trade. |
| From $30,000recommended | The portfolio is spread across about thirty positions. With less capital, many buys don't reach a whole share and your results drift from the system. |
Meridian es un sistema mecánico de inversión en acciones y ETFs del mercado de Estados Unidos. Las reglas están definidas de antemano y se ejecutan siempre igual, sin criterio discrecional.
Cada vez que el sistema decide comprar o vender, recibís un aviso el mismo día con las órdenes para ejecutar en la apertura del día siguiente. Vos operás en tu propia cuenta y en tu propio broker.
La mayoría de los días no hay operaciones.
Las alertas llegan de lunes a viernes, dentro de las 3 horas siguientes al cierre del mercado de Estados Unidos, y las órdenes se ejecutan en la apertura del día siguiente. Los fines de semana y los feriados de Estados Unidos no hay alertas.
Hay dos formas de recibir las órdenes. Las dos son equivalentes y podés cambiar de una a otra cuando quieras.
No necesitás enviarnos ningún dato. No hay nada que copiar ni que buscar. Son dos pasos:
Dejás de recibir avisos. Las posiciones que tengas abiertas siguen siendo tuyas y quedan en tu cuenta: nosotros no operamos nada.